Улыбка волатильности vs Распределение вероятностей
-
- Сообщения: 214
- Зарегистрирован: Вт 18 апр 2017, 18:31
Улыбка волатильности vs Распределение вероятностей
Предлагаю обсудить новую статью из курса: Улыбка волатильности vs Распределение вероятностей. И то и то - две разные формы одной и той же сущности (текущих цен опционов на рынке). Но первое - набор поправочных коэф-тов, а второе имеет понятный физический смысл и позволяет осознано торговать опционами.
-
- Сообщения: 1
- Зарегистрирован: Пт 02 окт 2020, 14:37
Re: Улыбка волатильности vs Распределение вероятностей
Улыбка волатильности определена от минимального до максимального страйков, а распределение плотности вероятности цены на диапазоне от нуля до бесконечности. Вопрос - как вы поступаете с хвостами распределения, ведь для вычислений они понадобятся? Можете осветить этот момент подробнее?
-
- Сообщения: 214
- Зарегистрирован: Вт 18 апр 2017, 18:31
Re: Улыбка волатильности vs Распределение вероятностей
Вообще, улыбка волатильности тоже определена в диапазоне (0, +беск). Если есть модель ценообразования, то можно вычислить IV для любого страйка (> 0), а не только те, которые транслирует биржа.
Границы распределения вероятностей задавал вручную. Если брать минимальный/максимальный страйк (от биржи), то уже на этих границах плотность распределения показывает почти нулевые значения (меньше 1e-10). Чем вполне уже можно и пренебречь.
Границы распределения вероятностей задавал вручную. Если брать минимальный/максимальный страйк (от биржи), то уже на этих границах плотность распределения показывает почти нулевые значения (меньше 1e-10). Чем вполне уже можно и пренебречь.